什么是KDJ线股市的KDJ线起什么怎样

什么是KDJ线股市的KDJ线起什么怎样
什么是KDJ线
股市的KDJ线起什么怎样

什么是KDJ线股市的KDJ线起什么怎样
随机指标KDJ使用入门
KDJ指标的中文名称是随机指数,最早起源于期货市场.
KDJ指标的应用法则KDJ指标是三条曲线,在应用时主要从五个方面进行考虑：KD的取值的绝对数字；KD曲线的形态；KD指标的交叉；KD指标的背离；J指标的取值大小.
第一,从KD的取值方面考虑.KD的取值范围都是0～100,将其划分为几个区域：80以上为超买区,20以下为超卖区,其余为徘徊区.
根据这种划分,KD超过80就应该考虑卖出了,低于20就应该考虑买入了.应该说明的是,上述划分只是一个应用KD指标的初步过程,仅仅是信号,完全按这种方法进行操作很容易招致损失.
第二,从KD指标曲线的形态方面考虑.当KD指标在较高或较低的位置形成了头肩形和多重顶(底)时,是采取行动的信号.注意,这些形态一定要在较高位置或较低位置出现,位置越高或越低,结论越可靠.
第三,从KD指标的交叉方面考虑.K与D的关系就如同股价与MA的关系一样,也有死亡交叉和黄金交叉的问题,不过这里交叉的应用是很复杂的,还附带很多其他条件.
以K从下向上与D交叉为例：K上穿D是金叉,为买入信号.但是出现了金叉是否应该买入,还要看别的条件.第一个条件是金叉的位置应该比较低,是在超卖区的位置,越低越好.
第二个条件是与D相交的次数.有时在低位,K、D要来回交叉好几次.交叉的次数以2次为最少,越多越好.
第三个条件是交叉点相对于KD线低点的位置,这就是常说的“右侧相交”原则.K是在D已经抬头向上时才同D相交,比D还在下降时与之相交要可靠得多.
第四,从KD指标的背离方面考虑.在KD处在高位或低位,如果出现与股价走向的背离,则是采取行动的信号.
第五,J指标取值超过100和低于0,都属于价格的非正常区域,大于100为超买,小0为超卖.
综合考察KDJ
强调技术指标的重要性,多是从技术分析这一理论的整体角度而言.实际操作中,投资者应该注意多种技术分析的运用和实践.由于技术分析理论随着时间的推移,林林总总、纷繁复杂.每一个技术分析都有不同的角度和侧重点,掌握起来确实有较大困难.但是运用这些技术手段,心中必须明白,这些技术分析的理论和指标都有自身的弱点和缺陷.因此,单独使用某一种指标会有很大的盲目性和局限性,直接的后果是引起判断失误,投资（投机）失败,所以对于一个成熟的职业股民来说,应掌握多种技术分析的手段,综合考察,多角度思考,发挥多种技术分析的优势,才能立于不败之地
在分析KDJ这一指标过程中,笔者一直强调该指标的灵敏性,其实这种灵敏性在其它技术指标中也存在,只不过使用KDJ的股民太多了,加大了它的共振性.这导致该指标的敏感度越来越大.过去人们使用随机指标一般通过一个特定周期（常常是9天）内出现的最高价、最低价及最后一天的收盘价及这三者之间的比例关系,来计算最后一天的未成熟随机值,然而根据平滑移动平均线的方法来计算KDJ,往往随机性很大,其中J值可靠性最差,因为它敏感性太强,K值次之,D值稍稳定些.由于KD是从威廉指标中脱胎而来,因此它也具有威廉指标提示超买超卖现象的能力.实践中,当K线在低位向上穿过D线,被称作“金叉”,是短线抢入信号；当K线在高位向下跌穿D线,又被称作死叉,是抛筹信号.而在这一过程中,J线往往领先KD率先表现出涨与跌的趋势,就像运动场上裁判员手中的发令枪,枪未响,运动员是不能起身奔跑的,否则就是违规,要受到处罚,但在枪举起之机,运动员则必须保持一种争先恐后的姿态.例如南玻科控于去年12月31日启动前,KDJ在沉底的一瞬间,J线先触底,而后勾头向上,与K线一起穿过D线,形成“黄金之叉”,再查看威廉指标,此时也已触底,两者相交,一轮反弹便呼之欲出
KDJ指标的实战经验应用（一）
在券商传统常用的钱龙软件中,技术指标就有几十中,让新股民投资者无所适从,随着电脑的普及,特别是股票专业软件的不断创新,一些股票软件带有自编指标函数,更让技术指标爱好者乐此不疲勇于改编创新,网上流行的指标更是成千上万,也让老股民指标目不暇接,其实万变不离其宗,无非价量均线不同组合表达方式的变异,真正有价值新创意的可谓凤毛麟角,反不如传统常用的几个经典指标实用,当然要真正掌握其精髓妙用还需下一番功夫.三国赵云的那杆大枪可以纵横天下,靠的不是枪本身,而是那杆枪的使用者!
任何的技术指标都有其各自的缺陷和局限性,比如MACD对震荡走势的盲区,KDJ对轧空单边式钝化的盲区,宝塔线对顶底的盲区,均线的压力支撑是否有效调整到位的盲区,换手率对吸货出货无法辨别的盲区等等.我们可以其他指标来互相弥补其不足,比如用KDJ,CDP来弥补辅助MACD系统；CCI,DMI来弥补KDJ系统；KDJ,RSI来弥补均线系统；KDJ,RSI背离来弥补宝塔线系统；股价高低位及K线均线等来弥补换手率的盲区等等,当然有时一个指标也不能完全弥补另一个指标的缺陷,需要辨正地看待这个问题.
下面笔者就常见的KDJ指标,结合本人的一些使用经验,发表一下个人的管见认识,仅供参考,抛砖引玉.
一,概念简介：
KDJ全名为随机指标(Stochastics),由美国的乔治*莱恩（George Lane）博士所创,其综合动量观念,强弱指标及移动平均线的优点,也是欧美证券期货市场常用的一种技术分析工具. 随机指标设计的思路与计算公式都起源于威廉（W%R）理论,但比W%R指标更具使用价值,W%R指标一般只限于用来判断股票的超买和超卖现象,而随机指标却融合了移动平均线的思想,对买卖信号的判断更加准确；它是波动于0—100之间的超买超卖指标,由K、D、J三条曲线组成,在设计中综合了动量指标、强弱指数和移动平均线的一些优点,在计算过程中主要研究高低价位与收盘价的关系,即通过计算当日或最近数日的最高价、最低价及收盘价等价格波动的真实波幅,充分考虑了价格波动的随机振幅和中短期波动的测算,使其短期测市功能比移动平均线更准确有效,在市场短期超买超卖方面,又比相对强弱指标RSI敏感,总之KDJ是一个随机波动的概念,反映了价格走势的强弱和波段的趋势,对于把握中短期的行情走势十分敏感.
二,计算公式：
以9日周期的KDJ为例,首先算出最近9天的“未成熟随机值”即RSV值,RSV的计算公式如下： RSVt＝（Ct－L9）／（H9－L9）＊100 式中： Ct-------当日收盘价 L9-------9天内最低价 H9-------9天内最高价 从计算公式可以看出,RSV指标和%R计算很类似.事实上,同周期的RSV值与%R值之和等于100,因而RSV值也介于与100之间.得出RSV值后,便可求出K值与D值：K值为RSV值3日平滑移动平均线,而D值为K值的3日平滑移动平均线三倍K值减二倍D值所得的J线,其计算公式为： Kt＝RSVt／3＋2＊Kt-1／3 Dt＝Kt／3＋2＊Dt-1／3 Jt＝3＊Dt－2＊Kt KD线中的RSV,随着9日中高低价、收盘价的变动而变动.如果没有KD的数值,就可以用当日的RSV值或50代替前一日的KD之值.经过平滑运算之后,起算基期不同的KD值将趋于一致,不会有任何差异,K值与K值永远介于0至100之间.根据快、慢移动平均线的交叉原理,K线向上突破K线为买进信号,K线跌破D线为卖出信号,即行情是一个明显的涨势,会带动K线（快速平均值）与D线（慢速平均值）向上升,如果涨势开始迟缓,便会慢慢反应到K值与D值,使K线跌破D线,此时中短期调整跌势确立,这是一个常用的简单应用原则.
KDJ指标的实战经验应用（二）
三,应用要则：KDJ指标随机指标反应比较敏感快速,是一种进行短中长期趋势波段分析研判的较佳的技术指标.一般对做大资金大波段的人来说,一般当月KDJ值在低位时逐步进场吸纳；主力平时运作时偏重周KDJ所处的位置,对中线波段的循环高低点作出研判结果,所以往往出现单边式造成日KDJ的屡屡钝化现象；日KDJ对股价变化方向反应极为敏感,是日常买卖进出的重要方法；对于做小波段的短线客来说,30分钟和60分钟KDJ又是重要的参考指标；对于已指定买卖计划即刻下单的投资者,5分钟和15分钟KDJ可以提供最佳的进出时间. KDJ常用的默认的参数是9,就我个人的使用经验而言,短线可以将参数改为5,不但反应更加敏捷迅速准确,而且可以减少降低钝化现象,一般常用的KDJ参数有5,9,19,36,45,73等.实战中还应将不同的周期综合来分析,短中长趋势便会一目了然,如出现不同周期共振现象,说明趋势的可靠度加大.KDJ指标实战研判的要则主要有以下四点：
（1） K线是快速确认线——数值在90以上为超买,数值在10以下为超卖；D线是慢速主干线——数值在80以上为超买,数值在20以下为超卖；J线为方向敏感线,当J值大于100,特别是连续5天以上,股价至少会形成短期头部,反之J值小于0时,特别是连续数天以上,股价至少会形成短期底部.
（2） 当K值由较小逐渐大于D值,在图形上显示K线从下方上穿D线,显示目前趋势是向上的,所以在图形上K线向上突破D线时,即为买进的讯号.
实战时当K,D线在20以下交叉向上,此时的短期买入的信号较为准确；如果K值在50以下,由下往上接连两次上穿D值,形成右底比左底高的“W底”形态时,后市股价可能会有相当的涨幅.
（3） 当K值由较大逐渐小于D值,在图形上显示K线从上方下穿D线,显示目前趋势是向下的,所以在图形上K线向下突破D线时,即为卖出的讯号.
实战时当K,D线在80以上交叉向下,此时的短期卖出的信号较为准确；如果K值在50以上,由上往下接连两次下穿D值,形成右头比左头低的“M头”形态时,后市股价可能会有相当的跌幅.
（4） 通过KDJ与股价背离的走势,判断股价顶底也是颇为实用的方法：（A） 股价创新高,而KD值没有创新高,为顶背离,应卖出；（B） 股价创新低,而KD值没有创新低,为底背离,应买入；（C） 股价没有创新高,而KD值创新高,为顶背离,应卖出；（D） 股价没有创新低,而KD值创新低,为底背离,应买入；需要注意的是KDJ顶底背离判定的方法,只能和前一波高低点时KD值相比,不能跳过去相比较.
KDJ指标的实战经验应用（三）
四,应用经验：
（1） 在实际操作中,一些做短平快的短线客常用分钟指标,来判断后市决定买卖时机,在T+0时代常用15分钟和30分钟KDJ指标,在T+0时代多用30分钟和60分钟KDJ来指导进出,几条经验规律总结如下：（A） 如果30分钟KDJ在20以下盘整较长时间,60分钟KDJ也是如此,则一旦30分钟K值上穿D值并越过20,可能引发一轮持续在2天以上的反弹行情；若日线KDJ指标也在低位发生金叉,则可能是一轮中级行情.但需注意K值与D值金叉后只有K值大于D值20％以上,这种交叉才有效；（B） 如果30分钟KDJ在80以上向下掉头,K值下穿D值并跌破80,而60分钟KDJ才刚刚越过20不到50,则说明行情会出现回档,30分钟KDJ探底后,可能继续向上；（C） 如果30分钟和60分钟KDJ在80以上,盘整较长时间后K值同时向下死叉D值,则表明要开始至少2天的下跌调整行情；（D） 如果30分钟KDJ跌至20以下掉头向上,而60分钟KDJ还在50以上,则要观察60分钟K值是否会有效穿过D值（K值大于D值20％）,若有效表明将开始一轮新的上攻；若无效则表明仅是下跌过程中的反弹,反弹过后仍要继续下跌；（E） 如果30分钟KDJ在50之前止跌,而60分钟KDJ才刚刚向上交叉,说明行情可能会再持续向上,目前仅属于回档；（F） 30分钟或60分钟KDJ出现背离现象,也可作为研判大市顶底的依据,详见前面日线背离的论述；（G） 在超强市场中,30分钟KDJ可以达到90以上,而且在高位屡次发生无效交叉,此时重点看60分钟KDJ,当60分钟KDJ出现向下交叉时,可能引发短线较深的回档；（H） 在暴跌过程中30分钟KDJ可以接近0值,而大势依然跌势不止,此时也应看60分钟KDJ,当60分钟KDJ向上发生有效交叉时,会引发极强的反弹.
（2） 当行情处在极强极弱单边市场中,日KDJ出现屡屡钝化,应改用MACD等中长指标；当股价短期波动剧烈,日KDJ反应滞后,应改用CCI,ROC等指标；或是使用SLOWKD慢速指标.
（3） KDJ在周线中参数一般用5,周KDJ指标见底和见顶有明显的提示作用,据此波段操作可以免去许多辛劳,争取利润最大化,需提示的是一般周J值在超卖区V形单底上升,说明只是反弹行情,形成双底才为可靠的中级行情；但J值在超买区单顶也会有大幅下跌的可能性,所以应该提高警惕,此时应结合其他指标综合研判；但当股市处在牛市时,J值在超买区盘中一段时间后,股价仍会大幅上升.
参考资料：文章来源 股市马经 http://www.goomj.com